自从上次兔子输给了乌龟，心里很不是滋味，心想：下次我不能再睡觉了，只要努力，就一定能赢。这时乌龟也在想：那次我是侥幸胜利了，下次就没那么好运了，于是他去了燕子姐姐的家，求燕子姐姐帮他超过兔子，燕子姐姐教他如何使用时空穿梭，还给他装了滑轮。
又是一年一度的比赛到了，乌龟和兔子都来参加跑步比赛了，号令枪一响，兔子像离弦的箭一样飞奔出去，乌龟使用了时空穿梭，一转眼就不见了。飞到一半时，不料阴差阳错，时空穿梭出了故障，乌龟就“咕噜、咕噜”的滚了出来，一不会儿，兔子超过了他，这时乌龟急得像热锅上的蚂蚁一样——团团转，乌龟急中生智，想起了燕子姐姐教他的最后一招：按下按钮，脚下升起了几个滑轮，“嗖”的把乌龟送到了终点，兔子还在往后看乌龟有没有追上来，再抬头一看，乌龟已经到终点了，大家正为他欢呼呢！
乌龟戴着大红花站在领奖台上领奖，动物们都围着乌龟祝贺时，兔子却在台下远处站着，抬起头伤心地呐喊着：“为什么？这次我连眼皮都没合一下，为何还是他赢了，老天！这是为什么？”
兔子回到家后，气得大病了一场，始终想不明白乌龟是怎么一溜烟地到达了终点。自从那次比赛回来过于伤心，整天伤心流泪，哭红了眼睛，所以兔子的眼睛现在还是红的，不信，你去看！